在股市围绕3000点上下巨幅震荡的时刻，中外资各银行却伺机推出了旨在控制风险稳健投资的各种理财产品。与股票、基金和信托等理财产品相比，银行理财产品由于多了银行层面的担保和管理，因此这类理财产品天生便具有稳健理财的特征。业内专家指出，在今年股市行情不稳定的情况下，将一部分资产配置成为相对收益适中但风险较小的银行理财产品，不失为投资者的良好选择。 在去年银监会出台《商业银行代客境外理财管理暂行办法》之后，由于对理财产品的门槛、产品收益承诺方式以及投资方向等做出了比较严格的限制，因此人民币理财产品一度在市场销声匿迹。但随着银行创新能力的提高，目前在市场上发行的人民币理财产品达到了3只以上，与基金、股票共同出现在投资者面前。 从即日起到3月4日，中信银行将推出人民币理财集合计划0702期，该理财计划特意设置了信托破产隔离保护机制。该产品期限为175天，预期年收益率为3.25%-3.52%。 此外，深圳发展银行也推出了“聚财宝”飞越计划，产品与中国石油天然气、中国移动、中国神华能源3只优质行业龙头红筹股的表现挂钩，投资者有机会获得高达12％的超高回报。 虽然相对股票和基金等产品来说，人民币理财产品的相对风险要小得多，但业内人士也提醒投资者，在购买选择产品时，要将产品的收益率、期限、结构和风险度做一个综合的判断，仔细阅读产品说明书，弄清楚具体的产品结构、计息方式、利息税计税基础、手续费、提前中止权、是否可以质押等几方面，才能更好地做出投资决策。 此外，专家指出，购买人民币理财产品时还应注意看清楚四个细节问题。首先要注意收益率如何确定。比如同样是20%的利息所得税，计税基础不同，投资人最终收益也各有差别；有些金融机构推出的外汇理财产品表面上收益率比较有吸引力，但是投资者在办理具体业务的时候要缴纳钞转汇手续费，这样就抵减了实际收益率。另外要注意银行所谓的收益率是年收益率还是累积收益率。 其次要注意所要购买的理财产品的投资方向，因为人民币理财产品募集到的资金将投放于哪个市场，具体投资于什么金融产品，这些决定了该产品本身风险的大小、收益率是否能够实现。 再次应注意产品的流动性规定，如果投资者有人民币资金流动性方面的需求，就要考虑所投资的外汇理财产品是否可以办理质押人民币贷款等。 最后，还要注意挂钩预期，认真分析所挂钩市场的表现，挂钩方向与区间是否与目前市场预期相符，是否具有实现的可能。 | 
